Анализ GBP/USD 5М

Валютная пара GBP/USD в течение четверга продолжала нисходящее движение. Сутками ранее мы говорили о том, что реакция рынка на заседание ФРС может сохраняться до 24 часов. Нередко цена летит сначала в одну сторону, а затем возвращается на исходные позиции. На этот раз все было иначе. Несмотря на то, что ФедРезерв лишь обозначил намерение начать повышение ключевой ставки(да и то не ранее сентября), рынок целые сутки только и делал, что покупал доллар. Мы не считаем подобную реакцию закономерной и логичной. Утром в четверг в Великобритании вышел сильный отчет по безработице – остался без реакции. Заседание Банка Англии завершилось чуть более «ястребиными» результатами(количество проголосовавших чиновников за ужесточение политики оказалось выше прогнозов), чем ожидалось. А эксперты сообщают, что инфляция в Великобритании еще успеет разогнаться, что вынудит Банк Англии идти по стопам... ЕЦБ, а не ФРС. Однако все позитивные для британского фунта факторы рынок проигнорировал.

В техническом плане нисходящая тенденция возобновилась, так как рынок, как сумасшедший целые сутки скупал доллар. Мы не считаем подобное движение логичным и закономерным. Зато считаем его потенциальной ловушкой для трейдеров. Оснований для такого сильного роста у американской валюты не было. Завершение геополитического конфликта на Ближнем Востоке, нейтральный настрой Банка Англии, сильный отчет по инфляции в Британии, все эти факторы должны были хотя бы остановить падение. Но были проигнорированы.

На 5-минутном ТФ в четверг не было сформировано ни одного торгового сигнала. Таким образом, несмотря на сильное движение в течение дня оснований для входа в рынок не было. Возможно, это и к лучшему, так как падение пары не было логичным.

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары EUR/USD. 19 июня. ФРС подтвердила ожидания рынка

Обзор пары GBP/USD. 19 июня. Тотальная доминация доллара

Торговые рекомендации и разбор сделок по EUR/USD на 19 июня

Отчет COT

Отчеты COT по британскому фунту показывают, что в последние годы настроение коммерческих трейдеров постоянно меняется. Красная и синяя линии, отображающие нетто-позиции коммерческих и некоммерческих трейдеров, постоянно пересекаются и в большинстве случаев находятся недалеко от нулевой отметки. В данное время линии отдаляются друг от друга, а доминируют по-прежнему некоммерческие трейдеры с... продажами. Учитывая события на Ближнем Востоке, нет ничего удивительного в том, что спрос на рисковые валюты невысокий.

В долгосрочном плане доллар продолжает снижаться из-за политики Дональда Трампа, что отлично видно на недельном ТФ(иллюстрация выше). Торговая война будет продолжаться в том или ином виде еще долгое время, а политика Трампа направлена прямо и косвенно на ослабление американской валюты. Однако сейчас на первом месте стоят геополитические факторы, которые оказывали в последнее время сильную поддержку доллару. Так как конфликт на Ближнем Востоке нельзя считать завершенным, доллар США еще может в перспективе показать рост. Согласно последнему отчету COT(от 9 июня), группа «Non-commercial» закрыла 7,9 тысячи контрактов BUY и открыла 4,0 тысячи контрактов SELL. Таким образом, нетто-позиция некоммерческих трейдеров снизилась за неделю на 11,9 тысячи контрактов.

Анализ GBP/USD 1Н

На часовом таймфрейме пара GBP/USD возобновила нисходящую тенденцию, что не соответствует текущему фундаментальному и макроэкономическому фону. Однако рынок три месяца игнорировал и фундамент, и макроэкономику, а теперь игнорирует геополитику и работает с факторами выборочно. Мы не считаем, рост доллара в четверг закономерным. Движение алогичное.

На 19 июня мы выделяем следующие важные уровни: 1,3096-1,3115, 1,3179-1,3187, 1,3301-1,3309, 1,3369-1,3377, 1,3465-1,3480, 1,3588, 1,3671-1,3681, 1,3751-1,3763. Линии Сенкоу Спан Б (1,3393) и Киджун-сен (1,3330) также могут быть источниками сигналов. Уровень Stop Loss рекомендуется выставлять в безубыток при прохождении цены в верном направлении 20 пунктов. Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов.

На пятницу в Великобритании запланирована публикация отчета по розничным продажам, но так, как рынок отработал на этой неделе отчеты по британской инфляции и безработице, вряд ли стоит ожидать его реакции на розничные продажи. В Штатах календарь экономических событий пуст. По-хорошему сегодня рынок должен взять паузу и хотя бы немного откатиться наверх.

Торговые рекомендации:

Сегодня трейдеры могут рассматривать короткие позиции с целью 1,3096-1,3115, если пара закрепится ниже области 1,3179-1,3187. Длинные позиции станут актуальными в случае отскока от области 1,3179-1,3187 с целью 1,3301-1,3309.

Пояснения к иллюстрациям:

Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов.

Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями.

Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов.

Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны.